首页 > 期权频道 > 正文

期权波动率小幅回落

2018年11月01日 09:51
作者:金玉静
来源: 期货日报
编辑:东方财富网

东方财富APP

  • 方便,快捷
  • 手机查看财经快讯
  • 专业,丰富
  • 一手掌握市场脉搏

手机上阅读文章

  • 提示:
  • 微信扫一扫
  • 分享到您的
  • 朋友圈

  周三上证综指小幅高开,持续走高,尾盘收涨 1.35%,报收于2602.78点,技术上受到5日和10日均线支撑。市场资金呈大举流入态势。两市成交量为3148.75亿元,较上一交易日小幅增加。期权标的资产50ETF日内稳步上行,尾盘报收于2.496,上涨 1.34%,成交量放大至 1128.91 万手。技术形态上看,50ETF再回振荡区间中位水平。

  期权市场成交大幅缩量,全日累计成交 1362627 张期权合约,较上一交易日减少270594张合约。其中,认购期权成交 770294 张,较上一交易日下跌 18.8%;认沽期权成交量592333 张,较上一交易日下跌 13.44%。日成交量 PCR 升至0.768,上一交易日PCR为0.721。市场反弹行情中,投资者情绪仍然偏谨慎。上证50ETF期权总持仓量小幅降至1926242张,减少3857张。11月认购期权成交量最大的合约均集中在11 月 2.50 合约上,认沽期权最大成交量集中在 2.45 合约上,短期内市场在此区间振荡调整。

  标的资产 30 日历史波动率较上一交易日持平,为34.31%,略高于期权隐含波动率水平。日内水平看,认购期权隐含波动率持续下跌,认沽期权隐含波动率也是冲高回落。日间水平看,认购与认沽期权隐含波动率均有所下降,且认购期权隐含波动率降幅相对较大。平值期权方面,50ETF购11月 2.50 期权的隐含波动率为 31.07%,减少 2.48 个百分点;50ETF沽11月2.50期权的隐含波动率为31.53%,与前一交易日相比减少0.63个百分点。

  由于标的资产50ETF价格稳步上行。认购期权价格全线上涨,认沽期权价格全线下跌,且虚值部分跌幅较大。平值期权方面,11 月平值认购合约“50ETF 购 11 月 2.50”报收于0.0880,上涨11.96%;11月平值认沽合约“50ETF沽11月2.50”报收于0.0876,下跌17.51%。

  综合来看,50ETF再回振荡区间中线水平,短期内仍以区间振荡行情为主,市场波动率在短期冲高后再度有回落迹象。期权策略方面,建议投资者仍以区间振荡思路对待,逢低可尝试构建牛市垂直价差策略,不宜过分看高。

(文章来源:期货日报)

(责任编辑:DF328)

2595人参与讨论 我来说两句… 举报
您可能感兴趣
  • 要闻
  • 股票
  • 全球
  • 港股
  • 美股
  • 期货
  • 外汇
  • 生活
    >
点击查看更多
没有更多推荐
  • 合约名称
  • 最新价
  • 涨跌额
  • 涨跌幅
  • 合约名称
  • 最新价
  • 涨跌额
  • 涨跌幅
请下载东方财富产品,查看实时行情和更多数据
郑重声明:东方财富网发布此信息目的在于传播更多信息,与本网站立场无关。东方财富网不保证该信息(包括但不限于文字、数据及图表)全部或者部分内容的准确性、真实性、完整性、有效性、及时性、原创性等。相关信息并未经过本网站证实,不对您构成任何投资建议,据此操作,风险自担。

扫一扫下载APP

扫一扫下载APP
信息网络传播视听节目许可证:0908328号 经营证券期货业务许可证编号:913101046312860336 违法和不良信息举报:021-34289898 举报邮箱:jubao@eastmoney.com
沪ICP证:沪B2-20070217 网站备案号:沪ICP备05006054号-11 沪公网安备 31010402000120号 版权所有:东方财富网 意见与建议:021-54509966/021-24099099